Profitul Trimestrial al BCR S-A Majorat cu 7,8% intr-un Mediu Economic aflat in Crestere Foarte Lenta

Acesta este un articol vechi! Pentru a citi articole noi poti intra pe Articole Recente

I. PRINCIPALELE REZULTATE FINANCIARE ALE GRUPULUI BCR 1:

BCR a continuat sa isi imbunatateasca rezultatele financiare trimestriale pe fundalul unui mediu economic inca dificil.

Rezultatul operational s-a imbunatatit cu 5,5% fata de T1 2011 urcand la 642,3 milioane RON (154,4 milioane EUR), pe fundalul unui mediu economic inca dificil. Rezultatul operational s-a imbunatatit continuu pe parcursul ultimelor trei trimestre dar se situeaza sub rezultatul operational al T2 2010 din cauza conditiilor dificile de piata: rate de dobanda mai mici, un nivel scazut al cererii de eligibile si impactul noii legi a contractelor de pentru (fosta OUG 50).
Cheltuielile operationale s-au redus cu 5,6% fata de T1 2011 fiind administrate cu grija intr-un mediu inca puternic inflationist. Profitul net trimestrial atribuibil actionarilor s-a situat la 82,0 milioane RON (19,7 milioane EUR) in crestere cu 7,8% fata de T1 2011, continuand trendul crescator inregistrat in acest an dupa declinul sever din S II 2010, intr-un mediu economic ostil.

Eficienta si riscuri administrate cu grija

Raportul cost-venit ramane la un nivel bun de 40,9% in S1 2011 desi a fost afectat de generarea mai redusa de venituri. Formarea de imprumuturi neperformante a continuat sa incetineasca in T2 2011 fata de T1 2010, dar ramane la un nivel ridicat si nu este asteptat sa se reduca semnificativ pe termen scurt. Imprumuturile neperformante raman la un nivel controlabil, cu o rata de acoperire de 126,4% (garantii si provizioane). Incetinirea formarii de imprumuturi neperformante este confirmata si de scaderea costurilor de risc trimestriale cu 29.8 milioane RON fata de T2 2010.

BCR continua dezvoltarea afacerii in pofida unei economii fragile

BCR (doar banca) si-a sporit activele cu aproape 5,6% fata de T1 pana la 72,4 miliarde RON, cea mai ridicata valoare inregistrata in istoria bancii. In consecinta, cota de piata a bancii, dupa active, s-a majorat pana la 20,7% (+0,9pp de la inceputul anului) si se afla pe un trend crescator. Cota de piata a bancii pe creditare a ramas stabila la aproximativ 20% la sfarsitul lunii iunie datorita unei bune activitati pe segmentul de creditare a companiilor si unei consolidari a cotei de piata la 28% pe segmentul imprumuturilor ipotecare in EUR. Pe segmentul depozitelor retail BCR si-a consolidat cota de piata (+0,3pp de la inceputul anului) la 23,3% din depozitele persoanelor fizice din Romania, datorita unei politici de pret atractiva si flexibila adresata clientilor loiali si a fortei brandului BCR - cel mai de incredere brand financiar din Romania. Operatiunile de retail se autofinanteaza, iar raportul credite-depozite se situeaza la 72,4%, in conformitate cu standardele locale. Banca dispune de o lichiditate si o baza de capital puternice, mult deasupra nivelurilor minime obligatorii.

"Mediul economic intern si international ramane dificil, afectandu-i pe clientii nostri si ca urmare pe noi insine. Cererea de
credite ramane redusa in contextul unei reveniri economice graduale", a declarat Dominic Bruynseels, CEO BCR. "Pe acest fundal, rezultatul operational al BCR a continuat sa se imbunatateasca in cel de al doilea trimestru, continuand evolutia inceputa in luna septembrie a anului trecut. Aceasta demonstreaza ca suntem capabili sa ne adaptam afacerea la conditiile de piata curente, in timp ce continuam sa operam eficient. Am ramas in permanenta aproape de clientii nostri, incercand sa ii ajutam sa isi atinga obiectivele si sa sprijinim in acelasi timp economia romaneasca sa isi revina cat mai repede", a adaugat Bruynseels.

II. PREZENTARE GENERALA A PERFORMANłELOR FINANCIARE ALE GRUPULUI BCR

Profitul operational al grupului BCR a continuat sa creasca in T2 2011, urmand declinului inregistrat in S2 2010 - rezultatul la T2 este cu 5,5% peste cel din T1 2011, atingand valoarea de 642,3 milioane RON (154.4 milioane EUR) - ca rezultat al cresterii marginale a venitului operational in combinatie cu scaderea cheltuielilor operationale. Pentru S1 2011 rezultatul operational atinge 1.251,0 milioane RON (298,9 milioane EUR), mai mic fata de S1 2010 (1.634,0 milioane RON adica 391,2 milioane EUR) in special datorita reducerii venitului operational.

Venitul operational net isi revine usor in termeni trimestriali (+0,8% in T2 fata de T1 2011) atingand valoarea de 1.063,1 milioane RON (255,6 milioane EUR) in T2 2011. Aceasta imbunatatire se datoreaza cresterii venitului net din tranzactionare care a echilibrat scaderea veniturilor din dobanzi si comisioane cauzata de scaderea ratelor dobanzilor si efectului puternic al acestei scaderi asupra veniturilor din dobanzi (in scadere cu 9,4% trimestrial),care este afectat de asemenea de nivelul scazut al cererii de creditare eligibile. Venitul operational pentru S1 2011 se situeaza la 2.117,9 milioane RON (506,0 milioane EUR) in scadere cu 13% fata de 2.436,8 milioane RON (583,4 milioane EUR) in S1 2010 intr-un context marcat de o scadere continua a marjei de dobanda nete (in scadere cu aproximativ 20% in 2011 fata de aceeasi perioada din 2010), un nivel scazut al cererii de creditare eligibile si o concurenta crescanda pentru afacerile de calitate. Implementarea in 2011 a legii referitoare la contractele de pentru (fosta OUG 50) a remodelat fluxurile de afaceri si a redus veniturile din comisioane ale bancilor atat pentru imprumuturile noi cat si pentru imprumuturile vechi, in comparatie cu S1 2010.

Rezultatul net din tranzactionare in T2 2011 s-a triplat pana la 136,8 milioane RON (32,8 milioane EUR), determinat in principal de operatiunile de schimb valutar, dar per total in S1 2011 rezultatul este in scadere fata de anul precedent, avand in vedere ca valoarea record din T2 2010 a revenit la niveluri normalizate. BCR este principalul jucator pe piata romaneasca de titluri de stat si obligatiuni.

Cheltuielile operationale s-au redus cu 5,6% trimestrial la 420,9 milioane RON (101,2 milioane EUR) de la 446,0 milioane RON (105,9 milioane EUR) in T1 2011, coborand la cea mai scazuta valoare din ultimele 4 trimestre. Cu toate acestea, cheltuielile operationale din S1 2011 sunt mai ridicate cu 8% fata de S1 2010 datorita faptului ca BCR a continuat investitiile in "costuri bune" care au sprijinit dezvoltarea afacerii, in special in canalele de distributie prin internet si precum si in infrastructura IT, alaturi de modernizarea retelei de sucursale - toate acestea rezultand in costuri operationale si cheltuieli de amortizare mai ridicate. Se adauga si o crestere a costurilor determinata de majorarea TVA de la 19% in S1 2010 la 24%.

Cheltuiala neta in T2 cu provizioanele de risc a totalizat 488,5 milioane RON (117,4 milioane EUR) in crestere cu doar 6,8% trimestrial, dar in descrestere cu 5,75% fata de T2 2010 demonstrand o incetinire in formarea imprumuturilor neperformante. Astfel, costurile de risc in S1 2011 au scazut cu aproape 3% fata de S1 2010, o dezvoltare conform asteptarilor, avand in vedere si conditiile de piata ostile cu care se confrunta clientii persoane fizice si companiile. Segmentul companiilor detine contributia principala la volumele noi de imprumuturi neperformante in S1 2011, tinand de faptul ca intreprinderile mici si mijlocii au ramas sub presiune datorita constrangerilor de lichiditate. O revenire graduala este asteptata pe fondul revenirii cresterii economice.

Portofoliul de a evoluat satisfacator in S1 2011, date fiind circumstantele - imprumuturile neperformante raman la un nivel controlabil, cu o pondere de 17,9% din totalul portofoliului de .

Grupul BCR se bucura de o rata confortabila de acoperire a imprumuturilor neperformante de 126,4% (garantii si provizioane). Imprumuturile noi acordate in ultimii doi ani au o rata de neplata foarte scazuta, pe baza faptului ca BCR isi mentine politica de creditare prudenta adaptata mediului actual, in timp ce ofera solutii de sprijin clientilor pentru a-i ajuta sa treaca de momentele dificile ori sa isi realizeze aspiratiile. In acelasi timp, BCR continua sa se concentreze pe un management activ al riscului, ceea ce se traduce in rescadentari si restructurari ale imprumuturilor clientilor in dificultate, colectare mai buna si eforturi de imbunatatire a proceselor de aprobare si monitorizare.

Profitul net consolidat dupa taxe si interese minoritare a continuat sa creasca trimestrial urmand declinului sever in H2 2010 - rezultatul in T2 2011 este 82,0 milioane RON (EUR 19.7 milioane), in crestere cu 7,8% fata de trimestrul anterior. In contextul dat, profitul net pentru prima jumatate a anului 2011 se ridica la 158,2 milioane RON (37,8 milioane EUR), ceea ce este aproximativ o treime din rezultatul din S1 2010 in special datorita venitului operational net scazut si provizionarii inca ridicate. Rentabilitatea capitalului se situa la 4,4% la sfarsitul lunii iunie 2011 (+0,1pp fata de T12011).

Ratele de solvabilitate se situeaza confortabil peste nivelurile impuse. Rata de adecvare a capitalului de rang 1+2 in T1 2011 (date provizorii): aproximativ 11.89% RAS fata de nivelul minim 10% impus de reglementarile BNR. De asemenea, rata de solvabilitate de aproximativ 16.8% (IFRS, consolidat Grup BCR, la decembrie 2010) demonstreaza in mod clar soliditatea BCR si sustinerea continua din partea Erste Group. (RAS – standarde de contabilitate romanesti).

III. INDICATORII ACTIVITAłII BCR (numai banca – valori neconsolidate, IFRS)

In T2 2011 BCR a continuat sa deruleze afaceri solide si sustenabile in concordanta cu asteptarile intrun mediu economic dificil. In prima jumatate a anului 2011, economia Romaniei a inceput o recuperare economica inceata si anevoioasa dar mediul economic general ramane dificil. Economia este asteptata sa creasca cu aproximativ 2% in 2011, mai vizibil in special in ultimul trimestru al anului. Contextul financiar international ramane nesigur si foarte multe tari experimenteaza situatii dificile care vor bloca revenirea economica pentru o perioada. Aceasta va pune presiune pe economia Romaniei.

Astfel, cele mai multe afaceri din Romania se confrunta in continuare cu o reducere dramatica a cererii pentru produsele si serviciile lor. Un numar insemnat de firme chiar s-au inchis, in special intreprinderi mici si mijlocii, ceea ce a avut un impact negativ asupra tranzactiilor pe care acestea le deruleaza cu BCR. Increderea consumatorilor individuali continua sa fie influentata de contextul economic general negativ reflectat in reducerea veniturilor cauzata de pachetul de austeritate si cresterea TVA, precum si de temerile de pierdere a locurilor de munca intr-o economie inca in contractie. Drept urmare, acestia continua sa fie foarte precauti cu cheltuielile lor intr-un mediu cu o rata a inflatiei inca inalta.

Activele totale ale bancii sunt in crestere cu 3.5% (sau 2.432,3 milioane RON) fata de sfarsitul anului 2010, pana la 72.377,5 milioane RON (17.056,1 milioane EUR) la 30 iunie 2011 – cea mai ridicata valoare inregistrata vreodata de BCR. Astfel BCR si-a imbunatatit pozitia de lider de piata pana la 20,7% cota de piata (+0,9pp cota de piata fata de 31 decembrie 2010).

Creditarea a evoluat relativ bine in S1 in contextul mentinerii unei cereri eligibile scazute, BCR activand ca principalul suporter financiar al economiei romanesti. BCR si-a mentinut cota de piata pe segmentul de creditare la aproximativ 22%, datorita unor rezultate bune pe segmentul creditarii companiilor si creditarii ipotecare.

Volumul agregat al imprumuturilor catre clienti (inainte de provizioane, IFRS) a crescut marginal in S1 la 48.939,6 milioane RON (11.532,8 milioane EUR) de la 48.607,7 milioane RON (11.404,9 milioane EUR) la sfarsitul anului 2010 datorita unor rezultate bune in T2 a creditarii companiilor, urmand unui declin in primele 3 luni.

BCR a continuat sa sprijine sectoarele productive ale economiei. Portofoliul de pentru companii a crescut cu aproape 4% datorita cresterii in T2 urmand unui T1 mai slab. Aceasta revenire a trendului de crestere se datoreaza cererii de capital de lucru din partea companiilor si de finantare din partea sectorului public.

Pe segmental retail volumele au inceput sa creasca incepand cu luna mai - in al doilea trimestru portofoliul de a crescut cu 342 milioane RON dupa trei trimestre de declin (+1.7% trimestrial, dar portofoliul retail in S1 2011 se afla in continuare cu 11.0% sub nivelul S1 2010). Aceasta se datoreaza derularii campaniei de promovare a creditelor pentru Divers BCR care a generat volume semnificative. Cererea eligibila de ramane scazuta pe masura veniturilor scazute ale populatiei si datorita faptului ca piata este orientata in special pe refinantarea imprumuturilor vechi.

Impactul pozitiv al programului "Prima Casa" continua, iar BCR este liderul programului cu un volum de peste 600 milioane EUR acordate pentru mai mult de 15.000 de familii de la inceputul programului, sprijinindu-le astfel sa isi achizitioneaza prima lor locuinta.

Avand in vedere ca BCR a fost initiatorul programului Prima Casa 4, aceasta ar trebui sa se reflecte in portofoliul de ipotecare si garantate in a doua jumatate a anului 2011. BCR isi mentine pozitia de lider pe segmentul de creditare imobiliara in EUR cu o cota de piata de 28% (23% cota de piata pe segmentul general de creditare ipotecara, avand in vedere faptul ca BCR nu a acordat imprumuturi in franci elvetieni).

Depozitele de la clienti au inregistrat o crestere trimestriala de 4.7% si de 6.6% anuala pana la 37.909,1 milioane RON (8.933,5 milioane EUR) datorita unui rezultat bun in T2 2011 fata de o scadere in T1. Banca si-a consolidat pozitia de lider pe segmentul depozitelor primare (+0,8pp cota de piata de la inceputul anului). Depozitele de la clienti raman principala sursa de finantare a bancii, in acelasi timp BCR bucurandu-se si de sprijinul puternic al bancii mama.

Oferta curenta BCR se situeaza in top 3 oferte creditare in termeni de dobanda, calitate si simplitate a proceselor, BCR urmarind sa fie prima alegere a clientilor pentru produse de economisire si garantate.

BCR este de asemenea liderul segmentului de co-finantari pentru proiecte cu finantare

europeana unde detine o cota de piata de 43% din proiectele aprobate (valoare totala a proiectelor de peste 11 mld EUR). BCR continua sa implementeze solutii variate pentru a sustine revenirea sectorului de intreprinderi mici si mijlocii - in S1 banca a semnat initiativa JEREMIE (pe baza garantiilor Fondului European de Investitii BCR va acorda imprumuturi de 200 milioane EUR pentru finantarea proiectelor intreprinderilor mici si mijlocii) si a semnat cu Banca Europeana de Investitii o facilitate de imprumuturi in valoare de 75 milioane EUR pentru proiecte derulate de IMM si autoritati publice in industrie, turism, servicii, agricultura.

Clientii apreciaza convenabilitatea serviciilor "BCR 24 Banking" si se observa o migrare constanta a tranzactiilor dinspre numerar catre canalele directe (internet, telefon or echipamente multifunctionale).

Numarul tranzactiilor via BCR 24 Banking in S1 2011 (mai mult de 3 milioane tranzactii) este de 1,6 ori mai ridicat fata de S1 2010. Valoarea tranzactiilor prin Click & Alo 24 Banking in S1 este aproape egala cu valoarea pentru intreg anul 2010.

IV. Evolutia cursului de schimb (cursul oficial de schimb ale Bancii Central Europene)

	Cursul la sfarsitul perioadei			Cursul mediu
	Iun-2011	Dec-2010	% variatie	S1-2011	S1-2010	% variatie
RON/EUR	4,2435	4,2620	-0,4%	4,1855	4,1770	0,2%
Variatie pozitiva = deprecierea fata de EUR, variatie negativa = aprecierea fata de EUR

Sursa: Comunicat de Presa BCR

Stiri si sfaturi

Articole Recente

Profitul Trimestrial al BCR S-A Majorat cu 7,8% intr-un Mediu Economic aflat in Crestere Foarte Lenta

Articole similare

Subiecte relevante

Q & A

Forum FinZoom